Superstate Short Duration U.S. Government Securities Fund (USTB)Prix

(USTB)

L'USTB est un fonds privé tokenisé qui investit dans des bons du Trésor américain à court terme et des titres d'agences gouvernementales américaines. Fonctionnant sur la blockchain Ethereum et le Plume Network, il offre un pont entre les actifs financiers traditionnels et la technologie blockchain. Son objectif principal est de générer des revenus courants tout en maintenant la liquidité et la stabilité du capital, visant des rendements conformes au taux des fonds fédéraux. Il est conçu pour les investisseurs éligibles cherchant à accéder à la dette publique américaine on-chain.

L'investissement dans l'USTB est limité à des investisseurs éligibles spécifiques. Ceux-ci incluent les Investisseurs Accrédités américains et les Acheteurs Qualifiés américains. Cette restriction garantit la conformité aux exigences réglementaires pour les produits d'investissement privés et cible les individus ou entités répondant à des critères financiers spécifiques.

Le portefeuille du fonds se compose principalement de bons du Trésor américain à court terme et de titres d'agences gouvernementales américaines. Ce sont des obligations de dette émises directement par le gouvernement américain ou garanties par celui-ci ou ses agences. Ce soutien constitue une base de stabilité et de fiabilité pour le produit tokenisé, liant sa valeur à une dette publique sécurisée.

La propriété du fonds est représentée par des tokens ERC-20, qui sont des actifs numériques sur la blockchain. Cette tokenisation facilite la propriété on-chain, permet une transférabilité facile et des mesures de conformité intégrées. Cette structure supporte également des fonctionnalités innovantes comme la tarification en temps réel et ouvre la voie à de potentielles transactions peer-to-peer à l'avenir, améliorant l'accessibilité et l'efficacité au sein de l'écosystème blockchain.

Oui, les investisseurs ont la flexibilité de conserver eux-mêmes leurs tokens USTB. Ils peuvent stocker ces tokens dans leurs adresses on-chain préférées, y compris les comptes détenus en externe (EOA), les portefeuilles multi-signatures (multi-sig) ou les portefeuilles à calcul multi-parties (MPC). Cela donne aux utilisateurs un contrôle direct sur leurs actifs numériques. Alternativement, des services de garde institutionnels sont également disponibles via des fournisseurs de confiance comme Anchorage Digital Bank National Association ou BitGo.

Investir dans l'USTB implique plusieurs risques inhérents à la finance traditionnelle et au Web3. Ceux-ci incluent les menaces potentielles de cybersécurité, les vulnérabilités dans les smart contracts, et la possibilité que le prix des parts du fonds ne maintienne pas constamment une valeur stable de 1,00 $. Il existe également un risque de rendement, ce qui signifie aucun niveau de revenu garanti. Les risques généraux associés à la technologie blockchain et aux incertitudes réglementaires pourraient en outre impacter la performance et les opérations du fonds, nécessitant un examen attentif de la part des investisseurs.